Evoluzione del framework di Credit Risk Management in banca tra IFRS 9 e Basilea 3

L'expected loss approach (Ecl) previsto dall’Ifrs 9 ha sostituito, dal gennaio 2018, l’incurred loss approach creando per gli intermediari finanziari la necessità di ristrutturare il processo di Credit Risk Management dalla pianificazione strategica alla misurazione delle variabili del rischio di credito, all’attività di monitoraggio e reporting, al sistema di performance measurement e di pricing at risk. Le implicazioni operative derivanti dall’Ifrs 9 si innestano in un contesto in grande fermento che produce continuamente framework regolamentari (Bcbs), opinion (Bce), Technical Standards e guidelines (Eba) che non sempre prevedono le stesse implicazioni metodologiche e operative dello standard setter contabile. Il lavoro analizza l’Ecl, i suoi principali impatti sui pilastri del Credit Risk Management (anche in relazione al nuovo framework di vigilanza prudenziale) e presenta un case study finalizzato a valutare gli impatti dell’Ecl sul grado di copertura delle perdite di portafoglio.

The expected loss approach defined by Ifrs 9 replaced the incurred loss approach of the old accounting principle. It creates for the financial intermediaries the need to restructure the Credit Risk Management system from strategic planning to credit risk measurement, monitoring and reporting, performance measurement system and pricing at risk. The Ifrs 9 impacts are accompanied by new regulatory frameworks (Bcbs), opinion (Ecb), Technical Standards and guidelines (Eba) which do not always provide the same methodological and operational implications of the accounting standard setter. The work analyzes Ecl, its main impacts on the pillars of Credit Risk Management (also in relation to the new prudential supervision framework) and presents a case study aimed at assessing the impact of Ecl on the degree of coverage of portfolio losses.